预测到2040年，电动汽车将占全部汽车总量的13％左右

包括纯电动和插电式混合动力汽车（PHEV）在内的电动汽车的数量将出现显著增长，预测2040年将达到3．2亿辆左右。其中，预测到2040年电动乘用车将超过3亿辆，约占乘用车总量的15％。天然气乘用车预测不会像电动汽车那样出现同样的增长，因为到2040年，预测将新增7700万辆。预测燃料电池汽车（FCVs）的扩张速度将进一步放缓，预测在未来一段时间内，燃料电池汽车仍将是一个利基市场。

到2040年，预测将有4．42亿辆商用汽车，其中约3．7亿辆仍将是常规车辆。天然气汽车将占商用车辆的6％。电动汽车的市场份额将逐步上升，占商用汽车的比例将达到4％的高位。预测到2040年，电动汽车在所有车辆中所占比例将达到13％左右，而替代燃料汽车（包括电动汽车在内的AFV）的普及率将达到18％左右。

公路运输部门的石油需求对电动汽车的扩张很敏感

考虑到未来与电动汽车的普及程度有关的不确定性，研究人员设计两个替代敏感指标：“电动汽车快速普及”和“电动汽车缓慢普及”。这些敏感指标的影响在未来10年相当有限，其影响在100万桶／日的范围内，但在预测期的最后十年开始扩大；到2040年，不确定性范围将超过400万桶／日。

强劲复苏改善了美国中期致密油增长前景

从2017年至2023年，非欧佩克国家的中期石油供给预测将增长860万桶／日，高于WOO在2017年的预测。这是由于美国致密油近期表现相较预期更好、需求前景更健康、价格更具支持性的综合影响所致。预测非欧佩克国家的供给总量将从2017年的5750万桶／日增至2023年的6610万桶／日，其中560万桶／日（65％）在美国。除美国外，只有少数几个国家预测将推动非欧佩克国家的中期供给增长，包括巴西（增加140万桶／日）、加拿大（增加80万桶／日）和哈萨克斯坦（增加30万桶／日）。

非欧佩克产油国的石油供给在本世纪20年代末达到峰值，主要受美国致密油前景的推动

随着美国致密油供应达到峰值，预测非欧佩克产油国的供给量将在本世纪20年代末达到略低于6700万桶／日的峰值。此后，石油日产量将缓慢下降，至2040年的平均水平为6260万桶，哈萨克斯坦、加拿大和巴西的温和增长不足以抵消非欧佩克供应版图中其它多数地区的自然下降。然而，在整个2017～－2040年期间，包括致密原油在内的非欧佩克原油供给预测将减少110万桶／日，与此同时液化天然气（NGLs）、生物燃料和其他类型的原油（包括加拿大油砂）供给量则分别有100～300万桶／日的增长幅度。

全球致密油供应将占非欧佩克原油供应总量的四分之一

到本世纪20年代末，全球致密油供应将增长至1560万桶／日，约占非欧佩克原油供应峰值的25％，或全球原油供应的15％。其中绝大多数将是美国致密油，预测将占全球致密油供应的90％左右。加拿大已成为重要的致密油生产国，预测将贡献近100万桶／日，而俄罗斯、阿根廷、巴林和中国预测将产出少量的致密油。

但是，美国致密油供应前景存在相当大的不确定性，其受价格、投资、技术、监管和资源基础等多种因素影响。致密油的其他敏感性指标表明，在本世纪20年代末，致密油的上下波动幅度约为100～200万桶／日，而长期来看上下波动幅度更大，约为±300～400万桶／日。

对欧佩克原油的需求在中期会下降，但在美国致密油供给见顶后会回升

鉴于美国和其它非欧佩克国家中期供应增长强劲，预测欧佩克原油的潜在需求将从2017年的3260万桶／日降至2023年的3160万桶／日。然而，当美国致密油供应将达到峰值，非欧佩克国家的石油供应总量也达到峰值时，原油供给总量将在本世纪20年代后半段将再次到达目前的水平。此后，非欧佩克国家的原油供应将逐渐减少，加之全球需求温和而持续的增长，将导致对欧佩克原油的需求稳步上升，到2040年达到近4000万桶／日。

中期炼化能力预测将增加至780万桶／日，主要分布在中东和亚太地区

炼化产业的投资速度和地点将随着石油需求的增长趋势而变化，大多数投资预测将投放在有原油需求的发展中国家。预测中期新增投资水平将从2014～2016年原油价格下跌的影响中恢复。从2016～2018年间，每年新增石油产量不超过100万桶／日；到2019年－2021年间，预测平均每年新增石油产量将达到160万桶／日；然后在2022～2023年间回落至100万桶／日的水平。在中期期间，预测原油炼化总产能将增至780万桶／日。

上述增长符合前期的展望预测，大多数增长集中在发展中区域，主要是亚太和中东地区。这一趋势将是与需求增长的集中度保持一致的。2018～2023年，经评估可行的炼化项目中的约88％将投产于发展中地区。

中期前景显示到中期末炼油产能将过剩

预测2018～2023年，全球石油需求将平均每年增长120万桶／日，而基于原油的产品增量需求以及由此产生的原油加工量，仅增长80万桶／日。这一现象的最终结果是，在2019年时炼化产能潜在增量和炼油产品需求增量接近平衡，但差距将逐年扩大，特别是2021年以后。到2023年，累计740万桶／日的炼油产能相较于需求将出现250万桶／日的产能过剩。

由于2020年后需求下降以及中期炼化产能的强劲增长，预测美国、加拿大、欧洲及中东地区将出现大量的过剩产能。与此同时，预测到2023年拉丁美洲和亚太地区（不包括中国）某些国家将出现赤字。

炼化产能将在长周期内的增加至1780万桶／日左右

预测到2040年，累计原油炼化产能增加量将达到1780万桶／日，主要分布在发展中国家（亚太、中东、非洲和拉丁美洲）。必须指出的是，长期炼化产能的增加主要是由全球需求从工业化区域向发展中区域转移所推动的。因此，欧洲和日本等一些区域的石油需求下降，预测将导致炼化产能的利用效率承压。因此，这些区域的部分工厂可能在中期或长期出现关停情况。

中期炼化产能净关闭量估计约为100万桶／日

预测中期净关闭量为100万桶／日，略低于先前的预测。包括欧洲和日本在内的若干地区，在消除地区产能严重过剩方面已经取得了很大成果。同时，中期需求上调也减少了炼化工厂的关闭。相较于WOO之前的预测，目前短期和中期需求增长前景对于减少炼油厂的关闭有着明显影响。

次级产能随需求的增长和产品标准的收紧而增加

到2040年期间，全球次级产能预测需要增加约1040万桶／日的转换产能、2020万桶／日的脱硫产能和550万桶／日的辛烷产能。上述新增产能项目中的大部分预测将在2030年前实现，以期满足增长的需求和趋严的产品标准。

全球原油出口的长期增长由中东向亚太地区的原油出口增长所贡献

全球原油出口预测将增长约540万桶／日，主要受亚太地区需求增长和国内供应下降的推动。在短期内，受美国和加拿大出口量增加的推动，全球原油出口可能从2017年的3850万桶／日增至2020年的4000万桶／日左右。据预测2017年至2020年间，美国和加拿大的原油出口量将增长逾200万桶／日。到2025年，全球原油出口水平预测将降至约3900万桶／日，这主要是由拉丁美洲和非洲的原油产量下降和炼化产量上升所致。与此同时，美国和加拿大的原油出口量预测将在2025年达到略低于400万桶／日的峰值。

2025年后，受亚太地区需求量和中东出口量共同增长的推动，全球原油出口预测将逐步增长至略低于4300万桶／日的水平。预测在2025年至2040年间，中东原油出口将以逾600万桶／日的速度增长。

另一个推动全球原油出口增长的地区是俄罗斯和里海，其原油日产量估计将超过700万桶，这主要由于是哈萨克斯坦的产量增长。由于国内需求的增长导致其炼油业务的增长，预测拉美和非洲等传统出口地区对全球市场的原油出口量的贡献将会下降。

2018～2040年，三个下游产业投资类型（现有项目、增量项目和维修／更换项目）的总投资额估计略低于1．5万亿美元。其中2830亿美元预测将投资于现有中期项目，3060亿美元预测将投资于已知项目以外的长期补充项目，而维修和更换所需的投资估计约为8950亿美元。

在截至2040年期间，全球石油行业所需投资总计约11万亿美元，其中包括1万亿美元左右的中期投资。

综合协调的方式是实现“SDG 7”目标的关键

能源因素在关于2030年可持续发展议程中发挥着重要作用。“可持续发展7”（SDG 7）呼吁全球推进能源获取的普及和能源贫困的消除。但是，SDG7关于“增加使用可再生能源和提高能源效率”目标的实现将对未来能源结构和能源水平产生重大影响。基于实例的研究表明，煤炭预测将是受影响最严重的燃料，预测其必须减排约65％的需求量才可满足可再生能源和能源效率目标，而石油需求只须下降约15％，天然气只须需求减少13％。而且应指出的是，上述减量目标对应的全球二氧化碳减排量并不能满足全球升温限制在2℃的目标。

在此背景下，要实现SDG7的目标就必须实施“双赢”战略。国际合作、财政支持、技术转让和能力提升等方面提供充足政策，对SDG7均有重要意义。

翻译：ERR能研微讯团队